保险销售10年误导

回首十几年来的中国商业保险发展历史，一个关键词不能不提及：“销售误导”。简单来说：国内典型的、普遍的销售误导起于重大疾病险，盛于投资理财 险，而在投连险上达到巅峰。换句话说：如果你仍然固执地将保险看做是一种能获取高回报的产品，那么，你就有可能在某些代理人的“忽悠”之下，买错保险。
A股熊市的来临，对于保险市场来说似乎并不仅仅是坏事：它可以让国内很多保险销售中以“回报率”为招牌的阶段基本结束，买卖双方都可以暂时停下 来重新思考一下保险的本质—保险到底是一种追求高回报的投资产品？还是一种以风险保障为第一功能的金融产品？正确答案显然是后者。
很多时候，国内的投保人群并不能正确地看待保险，原因很多。回首十几年来的中国商业保险发展历史，一个关键词不能不提及：“销售误导”。简单来说：国内典型的、普遍的销售误导起于重大疾病险，盛于投资理财险，而在投连险上达到巅峰。
国内寿险业的行业性销售误导，最初应该起始于1999年。1999年10月，平安世纪理财投资连结险上市，宣告了保险业一个时代的开始：一个投 资型产品主打销售的时代，也是一个误导层出不穷的时代。到2000年底，国内9家公司推出了18种投资理财产品。在人身险的各主要险种中，分红保险更是异 军突起。有业内人士称：没有投资型保险，就没有寿险业的今天。
之后随着央行连续大幅度降息，再加上后来实行的利息税，银行储户所得的存款利息实在可怜。中国的经济虽然在飞速发展，但是老百姓的钱却没有多少投资渠道，大多静静地躺在银行账户上。这个时候，保险产品的销售也开始渐入高潮。
重疾险风波至今仍未彻底平息
在2002年前后，很多人都开始青睐于分红健康险。各家保险公司也准确地抓住了客户的心理，在分红上大做文章，什么美式分红、英式分红、保额分 红、现金分红，产品营销演变成了分红率演示的竞赛，甚至有人以10%、20%的回报率来计算分红。很多客户本来是出于保障重疾等目的，各家产品比较来比较 去，却陷入了看谁分红高就买谁家产品的怪圈。保险产品居然变身成为投资明星。
结果是很多客户投保的时候充满希望，然而转过年来一看，投入数千元保费的产品，有的分红十几元、二十元，有的干脆就是零。客户怒斥保险公司骗人，此类投诉案件数量激增。
另外，还有一种情况是公司的分红还不错，但其实是保险公司为了占领市场，主动“让利”给客户的，短时间内公司可以自身消化这些损失，但分红险基本都是长期保单，长此以往公司将会面临巨大的赔付风险，到头来还会是更加危害客户的利益。
针对这些情况，中国保监会迅速做出反应，2003年5月发布《人身保险新型产品精算规定》，明确规定“分红保险可以采取终身寿险、两全保险或年 金保险的形式。保险公司不得将其他产品形式设计为分红保险。”由于健康类保险产品未被列入可分红之列，这意味着分红重疾险将不能再销售和推出。但是，聪明 的保险公司很快就找到了打擦边球的方法，以分红型保险为主险，重疾险为附加险，二者捆绑销售，既绕过了政策的限制，又实现了和以前一样的功能。
购买分红重疾险的客户，最大的问题在于把重心放在了分红回报上，反而忽视了重疾险的核心保障功能。保障更全面的产品，很可能费用要高一些，分红要少一些，一味地追逐分红，反而可能错失了很多真正好的保障产品。
当然在这个过程中，保险公司难辞其咎，正是其不恰当地宣传引导，才造成了这种趋势。好在随着近年来客户保险知识的增强，投资市场的火爆，大家逐渐认识到保险的投资回报率不可能达到股票、基金的水平，要投资还是不能靠保险，保险还是要先管好自己的事。

创业项目展示会周五举办

　　晨报讯 （记者 徐晶晶）记者昨天从市劳动保障局了解到，为给创业者和创业项目持有人搭建合作洽谈与交流平台，本市将于本月27日在大观园公园举办北京市创业项目展示洽谈活动。
本次活动共有近百个项目参展，有34个创业项目持有人可在现场洽谈和进行区县自主创业成功案例展示。内容除涉及一些特许加盟经营项目外，还涵盖品牌授权、合资合作、创新专利和民间手工艺等投资项目。
该活动主要针对本市失业人员和高校毕业生，京籍应届大学毕业生和失业人员可凭本人身份证免费领取参观券。个人领取地点：北京市宣武区创业人员服 务大厅 （宣武区骡马市大街魏染胡同49号）。个人领取时间：3月24日至3月26日，联系电话63555989。单位组织参观可在3月26日前与市劳动服务管理 中心联系。联系电话84018281。
展示时间：2009年3月27日9：00至15：30
展示地点：北京大观园公园省亲别墅 （北京市宣武区南菜园街12号）

政府报告解读

经济:中国经济14核心数据
披露14个核心数据
8%:
900万：4.6%：4%：9500亿：
GDP增长8%左右
900万：
城镇新增就业900万人以上；
4.6%：
城镇登记失业率4.6%以内；
4%：
CPI涨幅4%左右；
9500亿：
全国财政赤字9500亿元人民币，其中包括地方债券2000亿元；
5万亿：
新增贷款5万亿元以上；
5000亿：
企业、居民税负减轻约5000亿元；
9080亿：
中央政府投资总额9080亿元；
420亿：
中央财政拟投入420亿元促进就业；
3318亿：
今后三年各级政府拟向医改投入8500亿元，其中中央财政投入3318亿元；
7161亿：
中央财政拟安排“三农”投入7161亿元，比上年增加1206亿元；
1461亿：
中央财政科技投入1461亿元，增长25.6%；
2930亿：
中央财政拟投入社会保障资金2930亿元，比上年预计增加439亿元；
1300亿：
中央财政今年再安排1300亿元地震灾后重建资金。


报告摘要
为弥补财政减收增支形成的缺口，拟安排中央财政赤字7500亿元，比上年增加5700亿元，同时国务院同意地方发行2000亿元债券，由财政部 代理发行，列入省级预算管理。全国财政赤字合计9500亿元，占国内生产总值比重在3%以内，虽然当年赤字增加较多，但由于前几年连续减少赤字，发债空间 较大，累计国债余额占国内生产总值比重20%左右，这是我国综合国力可以承受的，总体上也是安全的。
报告解读
9500亿赤字总体安全 “可以承受”
“虽然财政赤字逼近万亿元，但这是一个风险可控的财政赤字，”全国人大代表、中国人民银行济南分行行长杨子强说，“借钱多少，关键要看还钱的能力。从我国财政实力看，完全能够承担得起。”
按照欧盟的有关标准衡量，3％和60％分别被视为赤字率（赤字占GDP比重）和债务率（国债余额占GDP比重）的警戒线。就9500亿元规模而 言，政府工作报告中也做了解释，虽然赤字增加较多，但财政赤字占GDP的比重在3％以内，累计国债余额占GDP比重在20％左右，“这是我国综合国力可以 承受的，总体上也是安全的”。
9500亿元赤字高，也只是说绝对数额高，但赤字率与2003年前后相差并不很大。资料显示，2003年财政赤字为3198亿元，赤字率为2.4％；2002年财政赤字为3097亿元，赤字率为2.6％。
全国政协委员、财政部财政科学研究所所长贾康进一步解释说，赤字率3％的安全线其实也只是一个经验数字，“即使赤字率超过3％，也没什么大不了，中国经济平稳发展，有坚实的物质基础，财力来源充足，完全能够承受”。
事实上，目前美国的财政赤字率已超过8％。全国人大代表、东北财经大学校长艾洪德说：“我国在扩大财政赤字方面还有不小增长空间，有着较大回旋余地。”（新华）
报告摘要
今年国民经济和社会发展的主要预期目标是：国内生产总值增长8%左右，经济结构进一步优化；城镇新增就业900万人以上，城镇登记失业率 4.6%以内；城乡居民收入稳定增长；居民消费价格总水平涨幅4%左右；国际收支状况继续改善。这里要着重说明，提出8%左右的国内生产总值增长目标，综 合考虑了发展的需要和可能。
报告解读
通胀预期设定为4% “相对乐观”
政府工作报告中设定的全年通胀目标为4％，对此，业内人士表示，该目标偏向乐观。摩根大通中国研究部首席经济学家龚方雄表示，通缩是近期和中期 更加迫切的风险，在货币政策上，利率和存款准备金率将会继续下调。报告将2009年的通胀目标设定为4％，高于目前市场的普遍预期，显示政府对于近期出现 的复苏迹象比较乐观。
兴业银行资金营运中心首席经济学家鲁政委表示，目前通缩压力大，4％的通胀目标过于乐观，可能会比实际水平高估五六个百分点。
中行在其分析报告预期，近期的通缩形势正在加剧，预计2月份CPI同比增幅下跌至-2%，PPI同比增幅下跌至-4.5%。（方利平）
GDP增长8%
“是务实考虑”
“在国际金融危机冲击下，今年经济增长目标依然定在8％左右，显示了政府应对金融危机的决心和信心。”全国人大代表、重庆市发展改革委主任杨庆育说。
扩大政府投资，成为当前拉动经济增长最直接、最有效的办法。杨庆育代表指出，我国在10年前就曾实施过积极的财政政策，依靠扩大投资每年拉动经 济增长1.5至2个百分点。按国家发展改革委初步测算，4万亿元投资对经济增长每年起到约1个百分点的拉动作用。杨庆育代表认为，一般而言，1元政府投资 能拉动5至8元社会投资，此次中央投资计划对社会资本的带动作用应该在半年后得到更大体现。（新华）
报告摘要
大规模增加政府投资，实施总额4万亿元的两年投资计划，其中中央政府拟新增1.18万亿元，实行结构性减税，扩大国内需求。
增加1.18万亿投资
实行结构性减税
国家发改委昨提交的《关于2008年国民经济和社会发展计划执行情况与2009年国民经济和社会发展计划草案的报告》解释，从2008年四季度 到2010年底，中央政府拟安排1.18万亿元新增投资，加上地方配套和社会投资，可形成约4万亿元投资规模。投资项目的安排，主要依据“十一五”规划和 其他中长期专项规划确定；中央政府投资的安排，都将按法定程序报请全国人大审议批准，投资安排在实施过程中根据情况变化会有局部调整。（文远竹）
相关新闻
2000亿地方债将公开发行
据新华社电 财政部部长谢旭人5日透露，国务院同意地方发行的2000亿元债券将采取公开发行方式。
对于地方能够获得多少地方债券的发行能力，谢旭人说国务院在最终测度、核准地方发债的规模时主要考虑三方面因素，一是地方对于中央重点投资项目的配套金额，其二是地方政府对于债券的承载能力，第三是地方政府过去的债务情况。
据宁夏回族自治区财政厅厅长王和山代表介绍，目前，宁夏已经争取到30亿元地方债的发行。
省发改委主任：
发行地方债券
应向沿海倾斜
本报讯（特派记者曾向荣）昨日下午，全国人大代表、广东省发改委主任李妙娟在参加小组讨论时说，她建议中央政府今后发行2000亿元地方债券时，应该向沿海地区倾斜，向受金融危机影响最深的地区倾斜。
李妙娟认为，如果今年国家安排新增投资1300亿元，仅给广东20个亿，是不够的。发行债券是要还的，谁有能力归还，谁需要应对金融危机的资金更大，就应当加大分配比例。广东经济总量大概为全国的11%多一点，按这个总量给完全没问题。

美国股市反弹 金价受压回落

　　周二（24 日），国际金价重挫，最终较前一交易日下跌美元，报收于964.40美元/盎司。其他贵金属中，金价下跌拖累白银和铂金走低，但钯金因已提前下跌暂时横盘 整理。当日纽约期金指数下跌25.51美元，收于970.42元。纽约期金主力4月合约持仓量增持2000多手，达到245518手。纽约黄金 ETF黄金持有量维持1028.98吨不变。
周二，国内期金0906合约震荡走高，最终以216.8元报收，较前一交易日上涨0.3元。黄金T+D较期货6月合约高出0.6元，无套利空间。
    周二公布的经济数据显示，法国1月家庭消费支出月率上升1.8%，预期上升0.2%。瑞士第四季度非农就业人数396.3万，预期101.5万，此外，德 国2月份Ifo商业景气指数跌至82.6，为该调查自1991年开始以来的最低水平，欧元区经济数据好坏不一，令周二日间美元指数横盘震荡。
    周二晚间美联储主席贝南克在参议院讲话时强调，不会将美国银行业国有化，该讲话刺激美国股指强劲反弹，道琼斯工业指数上涨 236点。美国股市反弹也带动大宗商品价格上扬，如CRB指数上涨3.43点。美国股市企稳对黄金来讲并不是好消息，因为美国股指在此反弹后将有可能构筑 双底，这将吸引部分必避险资金回流股市，从而间接打压金价。从纽约期金持仓量来看，多头并无离场迹象，而且主力合约持仓持续增持，很难判断增持部分的多空 方向，不过纽约黄金ETF黄金持有量已有多日没有变化，反映了近期黄金的调整迹象。
    从技术上看，国际金价日线主要技术指标KDJ、MACD和RSI都开始向下死叉，显示短期金价技术上调整压力较大，不过金价在940-950一线有较强支撑。美元指数近期宽幅调整，整体走势偏弱，86点一线是美元指数的关键支撑位。
    综合看，美国股市底部反弹，对金价杀伤力较大，且金价技术上有调整需求，短期金价将以调整为主，这也是金价在上探1000美元后的正常调整，中期依然看涨。
    操作建议：多头静待金价回调，寻找二度进场良机。

环球影城概念板块PK迪士尼

　　据最新消息，具有国际水平的主题公园——环球影城主题公园将落户北京东部通州区，并已被列入北京市2009年重点项目，今年市政府将加快北京环 球影城主题公园项目的前期工作。环球影城项目与正在规划中的上海迪士尼乐园项目相似，据相关负责人透露，北京从2001年左右就已经启动针对此项目的调研 和前期工作，目前已经进入审批阶段。美国环球影城项目是通州计划中引进的大型主题公园项目，项目总投资高达上百亿。
资料显示，迪士尼乐园和环球影城是世界最大的两个主题公园，相比吸引孩子的迪士尼，环球影城更适合全家娱乐，拟落户通州的环球影城和美国的环球 影城一样是一个集游乐项目、酒店、餐饮、购物为一体的大型主题公园，拟落户通州的环球影城票价未定，而美国环球影城票价为50美元。
受加快北京环球影城主题公园项目的前期工作消息的刺激，相关受益概念股近日全线大涨，在通州区有项目的中国武夷(000797)、丰华股份(600615)、首旅股份(600258)、阳光股份(000608)、华业地产(600240)、北京旅游（000802）等连拉涨停，北京环球影视公园受惠概念成为目前市场最火热的“金矿”。通州区是距京城最近、最大的卫星城。华北高速（000916）旗下的京沈高速、京津塘高速在通州都有出口，华北高速将受惠“环球影城”。
操作上，对连续大涨个股不宜追高，可等待调整时介入第二波短炒。

世德贝在京举行“1+4通向未来”新闻发布会

2009年1月14日上午，世德贝在京城俱乐部召开了“1+4通向未来暨世德贝2009全新启幕”的新闻发布会。瑞典商会北京分会刘德虎会长、瑞泰 人寿保险有限公司副总裁兼总精算师宁森先生、中英人寿保险公司北京分公司总经理王小玲女士、昆仑健康保险公司北京分公司总经理韩伯武先生、芬兰航空 Robert Gustavsson、北京瑞英杰麦科技有限公司夏阳总裁等合作伙伴代表以及《北京青年报》、《经济观察报》、《光明日报》、《中国保险报》、《证券日 报》、《中国证券报》、《大众理财》、《保险经理人》、和讯网、路透社、中新社、北京电视台《首都经济报道》等媒体的朋友们出席此次盛会，一起见证世德贝 在中国的成长。
                            

“世德贝将秉承双赢的公司理念，加大对中国市场的投入，向中国客户，包括个人、企业和其他组织，提供专业、客观、中立且量身定做的投资咨询和财富管理服务。”世德贝总裁瑞卡·约翰森博士在“1+4通向未来”新闻发布会上表示。


世德贝常务副总裁栾成校先生对详细解释了1+4的具体含义。“１＋４”指的是，针对每一位尊贵的客户，世德贝都会提供四项系统全面的服务：一名专属私人理财顾问提供全套客户追踪服务，一套“世德贝客户在线系统”，一个“我要理财”网站和一个全球同步的独立分析平台。


一名专属私人理财顾问提供全套客户追踪服务，是指世德贝的理财顾问会定期引导客户完成理财步骤，实现理财目标。一套“客户资产管理系统”，用来监视客户所 有的资产、负债和收入，以帮助客户进行规划、风险评估、寻找合理的资产配置、挑选投资工具。在国内理财机构中，能够提供如此强大客户资产管理系统的，唯有 世德贝一家。一个“我要理财”网站，即www.51planning.cn，客户可以在这个网站上进行预约、好友推荐、阅读理财文章、订阅新闻信和报告等操作。一个独立的分析平台是指，世德贝不推荐任何自己的投资产品，通过多方面研究中国市场，关注投资产品的收益性和费用，为客户甄选合适并规避不合适的投资产品，帮助客户实现理财目标。
                       

“现代社会节奏加快，理财慢慢地也会变成普通老百姓的生活方式，投资你的未来，管理你的未来。我喜欢世德贝的模式，让我更加轻松地管理资产。”世德贝的客户代表中国国际航空公司的董平州女士说。


随后，世德贝总裁瑞卡·约翰森博士、常务副总裁栾成校先生、瑞典商会北京分会刘德虎会长、瑞泰人寿保险有限公司副总裁兼总精算师宁森先生、中英人寿保险公司北京分公司总经理王小玲女士和昆仑健康保险公司北京分公司总经理韩伯武先生共同浇注象征世德贝美好愿景的。